Definisi Opsi Karyawan dan Konsep Utama. John Summa CTA, PhD, Pendiri dan Mari kita mulai dengan peserta karyawan penerima beasiswa dan pemberi hibah Yang terakhir adalah perusahaan yang mempekerjakan penerima beasiswa atau karyawan. Seorang penerima beasiswa dapat menjadi eksekutif atau Upah atau gaji, dan juga sering disebut sebagai pilihan Pihak ini diberi kompensasi ekuitas ESO, biasanya dengan batasan tertentu Salah satu batasan terpenting adalah apa yang dikenal sebagai periode vesting Periode vesting adalah waktu dimana seorang karyawan Harus menunggu agar dapat melaksanakan ESO Latihan ESO, dimana pemegang opsi memberi tahu perusahaan bahwa dia ingin membeli saham tersebut, memungkinkan pemegang opsi untuk membeli saham yang direferensikan pada harga strike yang ditunjukkan dalam perjanjian opsi ESO. Saham yang diakuisisi secara keseluruhan atau bagian kemudian dapat segera dijual pada harga pasar terbaik berikutnya Semakin tinggi harga pasar dari harga pelaksanaan atau strike, semakin besar spread dan, oleh karena itu, Semakin besar kompensasi yang tidak diperoleh karyawan. Seperti yang akan Anda lihat nanti, ini memicu kejadian pajak dimana tarif pajak kompensasi biasa diterapkan pada spread. Misalnya, jika ESO Anda memiliki harga pelaksanaan 30, saat Anda menjalankan ESO Anda Anda akan bisa membeli saham yang telah ditentukan pada 30 Dengan kata lain, tidak peduli berapa harga pasar saham yang naik, pada titik latihan Anda bisa membeli saham pada harga strike, dan semakin besar Penyebaran antara strike dan harga pasar, semakin besar pendapatan. Vesting The ESOs dianggap terlahir saat karyawan tersebut diizinkan untuk berolahraga dan membeli saham, namun saham tersebut mungkin tidak diberikan dalam beberapa kasus yang jarang. Penting untuk membaca dengan seksama apa yang diketahui. Sebagai rencana opsi saham perusahaan dan perjanjian opsi untuk menentukan hak dan batasan utama yang tersedia bagi karyawan. Yang pertama disatukan oleh dewan direksi dan berisi rincian hak penerima beasiswa atau opsi opsi Th Namun, perjanjian opsi e, akan memberikan rincian yang paling penting, seperti jadwal vesting, saham yang ditunjukkan oleh hibah dan harga pelaksanaan atau pemogokan Tentu saja, persyaratan yang terkait dengan vesting ESOs akan dibilang juga. Lebih pada batas kompensasi eksekutif, baca Bagaimana Saham Dibatasi Dan RSU Dikontrak. ESO biasanya rompi dalam porsi sepanjang waktu dalam bentuk jadwal vesting Ini dijabarkan dalam perjanjian opsi ESO biasanya akan rampung pada tanggal yang telah ditentukan Misalnya, Anda mungkin memiliki 25 rompi dalam satu tahun, satu tahun dari tanggal pemberian hibah 25 lainnya akan dilunasi dalam dua tahun, dan seterusnya sampai Anda dianggap benar-benar dipekerjakan. Jika Anda tidak menjalankan pilihan Anda setelah satu tahun 25 tahun yang dipinjamkan pada tahun itu, Anda kemudian memiliki Sebuah pertumbuhan kumulatif dalam persen yang dipegang, dan sekarang pilihan yang dapat dieksekusi, selama dua tahun Sekali memiliki hak, sementara itu, Anda kemudian dapat melatih seluruh kelompok, atau Anda dapat menjalankan bagian dari ESO sepenuhnya untuk mendapatkan wawasan lebih banyak, Baca Bagaimana cara meramaikan sesuatu? Membayar untuk Saham Dengan kata lain, pada titik ini Anda dapat meminta untuk melatih 25 dari 1.000 saham yang diberikan di ESO, yang berarti Anda akan mendapatkan 250 saham dengan harga penawaran opsi yang Anda perlukan. Untuk menghasilkan uang tunai untuk membayar saham, tapi harga yang Anda bayarkan adalah harga strike, bukan harga pasar yang menahan pajak dan pajak penghasilan negara bagian dan pajak terkait lainnya dikurangkan pada saat ini oleh pemberi kerja dan harga pembelian biasanya akan Sertakan pajak ini ke harga pembelian harga saham. Semua rincian tentang vesting ESO yang harus Anda berikan beberapa atau beberapa saat ini, dapat ditemukan lagi dalam apa yang disebut opsi perjanjian dan rencana saham perusahaan Pastikan untuk membaca dengan seksama, sebagai denda Cetak kadang-kadang dapat menyembunyikan petunjuk penting tentang apa yang mungkin atau mungkin tidak dapat Anda lakukan dengan ESO Anda, dan tepat ketika Anda dapat mulai mengelolanya secara efektif Ada beberapa masalah rumit di sini, terutama mengenai penghentian pekerjaan e Ither secara sukarela atau tanpa sengaja. Jika pekerjaan Anda dihentikan, tidak seperti saham pribadi, Anda tidak akan dapat mempertahankan pilihan Anda sebelum atau sesudah masa berlaku sementara beberapa pertimbangan mungkin diberikan pada keadaan seputar mengapa pekerjaan dihentikan, paling sering ESO Anda Kesepakatan diakhiri dengan pekerjaan, atau hanya setelah Jika opsi telah diberikan sebelum pemutusan hubungan kerja, Anda mungkin memiliki jendela kecil yang dikenal sebagai masa tenggang untuk menjalankan ESO Anda Jika Anda melakukan lindung nilai, kemungkinan pemutusan hubungan kerja terjadi merupakan pertimbangan penting. Hal ini karena jika Anda kehilangan ekuitas yang Anda coba lindung nilai, Anda tetap memegang pagar tanaman yang terkena risiko sendiri karena tidak memiliki offset ekuitas Jika Anda memiliki kerugian pada lindung nilai dan keuntungan pada ESO Anda yang tidak dapat direalisasikan, risiko besar Kehilangan diciptakan Pelajari lebih lanjut tentang bagaimana lindung nilai bekerja di Hedging In Layman's Terms. ESO Spread Mari kita lihat lebih dekat apa yang disebut spread antara str Ike dan harga saham Jika Anda memiliki ESO dengan strike 25, harga sahamnya adalah 50, dan Anda ingin menerapkan 25 dari 1.000 saham Anda yang diperbolehkan untuk setiap ESO Anda, Anda perlu membayar 25 x 250 untuk saham tersebut, yang Sama dengan 6.250 sebelum pajak. Pada saat ini, bagaimanapun, nilai di pasar adalah 12.500 Oleh karena itu, jika Anda berolahraga dan menjual pada saat bersamaan, saham yang Anda peroleh dari perusahaan dari pelaksanaan ESO Anda akan memberi Anda total 6.250 pretax Seperti disebutkan di atas, bagaimanapun, keuntungan dari nilai spread intrinsik dikenai pajak sebagai pendapatan biasa semua karena pada tahun Anda melakukan latihan Dan yang lebih buruk lagi, Anda tidak menerima kompensasi pajak dari hilangnya waktu atau nilai ekstrinsik pada bagian ESO dieksekusi, yang bisa sangat penting. Kembali ke masalah pajak, jika Anda memiliki 40 tarif pajak yang berlaku, Anda tidak hanya membuang semua nilai waktu dalam latihan, tapi Anda melepaskan 40 dari nilai intrinsik yang diambil dalam latihan. Sehingga 6.250 sekarang menyusut menjadi 3.750 Jika Anda tidak menjual sahamnya, Anda Masih dikenai pajak saat berolahraga, risiko yang sering diabaikan Setiap keuntungan pada saham setelah latihan, bagaimanapun, akan dikenakan pajak karena capital gain jangka panjang atau jangka pendek tergantung pada berapa lama Anda memegang saham yang diperoleh. Anda harus memegang saham yang telah diperoleh Untuk satu tahun dan satu hari setelah latihan untuk memenuhi syarat untuk mendapatkan tingkat pajak capital gain yang lebih rendah Untuk lebih banyak tentang pajak capital gain, lihat Pengaruh Pajak Atas Keuntungan Modal. Mari berasumsi ESO Anda telah dipegang, atau sebagian dari hibah Anda mengatakan 25 dari 1.000 saham , Atau 250 saham dan Anda ingin berolahraga dan mendapatkan 250 saham dari saham perusahaan Anda perlu memberi tahu perusahaan Anda tentang niat untuk berolahraga Anda kemudian diminta membayar harga latihan Seperti yang dapat Anda lihat di bawah, jika Saham diperdagangkan pada harga 50 dan harga exercise Anda 40, Anda harus menghasilkan 10.000 untuk membeli saham 40 x 250.000. Tetapi ada juga yang lebih. Jika opsi ini tidak memenuhi syarat, Anda juga harus membayar pemotongan Pajak ditutup lebih det Pada bagian tutorial ini mengenai implikasi pajak Jika Anda menjual saham Anda di harga pasar 50, Anda melihat kenaikan 2.500 di atas harga pelaksanaan 12.500 - 10.000, yang merupakan spread yang kadang-kadang disebut sebagai elemen tawar-menawar. 2.500 Mewakili jumlah pilihan dalam uang seberapa jauh di atas harga strike yaitu 50 - 40 10 Jumlah in-the-money ini juga penghasilan kena pajak Anda, sebuah acara yang dilihat oleh IRS sebagai kenaikan kompensasi, dan dengan demikian dikenakan pajak pada pendapatan biasa Tingkat pajak. Gambar 1 Latihan ESO sederhana untuk mengakuisisi 250 saham dengan 10 nilai intrinsik. Terlepas dari apakah 250 saham yang diperoleh terjual, keuntungan pada latihan direalisasikan dan memicu acara pajak Tentu saja, setelah Anda memperoleh saham, jika ada Apakah ada perubahan harga, dengan asumsi Anda tidak melikuidasi ini akan menghasilkan keuntungan lebih atau beberapa kerugian pada posisi saham Bagian terakhir dari tutorial ini melihat implikasi pajak dari memegang saham versus menjualnya segera setelah latihan Holding pa Rt atau semua saham yang diperoleh menimbulkan beberapa masalah yang menjengkelkan mengenai ketidakcocokan kewajiban pajak. Nilai Waktu Versus Intrinsik Seperti yang dapat Anda lihat pada tabel di atas, jumlah nilai intrinsiknya adalah 10 Nilai ini bukan satu-satunya nilai pada opsi An Nilai tak terlihat yang dikenal sebagai nilai waktu juga ada, nilai yang dibatalkan pada saat latihan Tergantung pada jumlah waktu yang tersisa sampai kadaluarsa pada tanggal ESO berakhir dan beberapa variabel lainnya, nilai waktu dapat lebih besar atau lebih kecil Sebagian besar ESO memiliki tanggal kedaluwarsa yang dinyatakan Sampai 10 tahun Jadi, bagaimana kita melihat komponen nilai waktu ini dari nilai. Anda perlu menggunakan model harga teoritis, seperti Black-Scholes, yang akan menghitung nilai wajar ESO Anda Anda harus sadar bahwa latihan Sebuah ESO, sementara itu mungkin menangkap nilai intrinsik, biasanya memberikan nilai waktu dengan mengasumsikan ada yang tersisa, menghasilkan biaya peluang tersembunyi yang berpotensi besar, yang sebenarnya bisa lebih besar daripada keuntungan yang ditunjukkan oleh valuasi intrinsik. E Untuk informasi lebih lanjut tentang bagaimana model ini bekerja, lihat Menilai dan Menghargai Opsi Saham Karyawan. Komposisi nilai ESO Anda akan bergeser dengan pergerakan harga saham dan waktu yang tersisa sampai kadaluarsa dan dengan perubahan tingkat volatilitas Bila harga saham di bawah strike Harga, pilihan dianggap keluar dari uang juga dikenal sebagai di bawah air Ketika pada atau keluar dari uang, ESO tidak memiliki nilai intrinsik, hanya nilai waktu spread adalah nol ketika pada uang Karena ESO tidak diperdagangkan di Pasar sekunder, Anda tidak dapat melihat nilai yang benar-benar mereka miliki karena tidak ada harga pasar seperti dengan pilihan mereka yang terdaftar. Saudara lagi, Anda memerlukan model harga untuk memasukkan masukan ke harga strike, waktu yang tersisa, harga saham, tingkat suku bunga bebas risiko dan Volatilitas Ini akan menghasilkan nilai teoritis, atau nilai wajar, yang akan mewakili nilai waktu murni yang juga dikenal sebagai nilai ekstrinsik. Strategi Perencanaan Keuangan. Perencanaan Perencanaan Dengan Opsi Saham dan Bagian RSU Bagian 1 Pre-Retireme Anda harus mulai merencanakan masa pensiun Anda paling tidak 10 sampai 15 tahun sebelum tanggal pensiun target Anda, jika tidak sebelumnya. Untuk mencegah agar semua opsi saham Anda tidak jatuh tempo pada saat pensiun, pertimbangkan untuk memulai program rutin untuk berolahraga dengan baik sebelum Anda Tanggal pensiun Sementara itu, saham yang dibatasi keamanan dan RSU dapat ditawarkan menjadi penting saat Anda mendekati masa pensiun. Latihan peredaran atau pembebasan stok terbatas memungkinkan Anda menyumbangkan lebih banyak uang ke rencana 401 k Anda. Anda selalu bermaksud menggunakan pendapatan dari perusahaan Anda. Hibah saham untuk pensiun dengan nyaman Namun Anda tidak pernah memiliki rencana khusus untuk menggunakan hibah ini, atau memahami masalah terkait pensiun Apakah Anda memiliki opsi saham, hak penghargaan saham SAR, saham terbatas, atau unit saham terbatas RSU, Bagian artikel seri membahas masalah yang perlu dipertimbangkan saat Anda merencanakan pensiun, mendekati masa pensiun, atau sudah pensiun. Bingkai untuk Perencanaan Pensiun. Saat Anda berada di Puncak karir Anda, membesarkan keluarga, atau membayar pendidikan anak-anak, sulit memikirkan perencanaan untuk pensiun Anda sendiri Mungkin tidak ada arus kas surplus untuk diselamatkan Meskipun demikian, keputusan yang Anda buat selama masa pensiun Anda Tahun secara langsung mempengaruhi kapan Anda dapat pensiun dan tingkat penghasilan yang dapat Anda nikmati di tahun-tahun itu Anda harus mulai merencanakan pensiun Anda setidaknya 10 sampai 15 tahun sebelum tanggal pensiun target Anda, jika tidak sebelumnya. Bagaimana Opsi Saham Sesuai dengan Tujuan Pensiun Anda. Orang sering memikirkan Nomor yang harus mereka capai untuk pensiun dengan nyaman Ini biasanya nilai aset investasi Anda pada tanggal pensiun Anda yang Anda butuhkan untuk hidup dengan nyaman sampai hari Anda meninggal. Namun, tidak ada yang namanya satu nomor ajaib untuk Seseorang, jumlah yang Anda butuhkan perubahan setiap hari dengan lusinan variabel seperti status pekerjaan keluarga Anda, kesehatan Anda, standar hidup Anda, kebutuhan dan keinginan anak Anda, mar keuangan Kets, dan lebih lagi Jadi, Anda harus mengevaluasi kembali kemajuan Anda menjelang pensiun setidaknya setiap tahun. Anda tidak perlu melihat opsi saham dengan cara yang sama seperti melihat saham atau reksa dana lain di portofolio Anda. Jika opsi saham merupakan bagian penting dari portofolio Anda, Analisis menjadi semakin sulit Anda seharusnya tidak melihat opsi dengan cara yang sama dengan Anda melihat saham atau reksa dana lainnya. Pilihannya adalah komponen ekuitas, mereka jauh lebih berisiko daripada saham yang Anda miliki sendiri, atau saham terbatas yang tidak diperdagangkan. Opsi saham dapat sangat mudah berubah, dan Persentase portofolio investasi Anda yang mereka buat dapat berubah setiap hari Selain itu, mereka terkonsentrasi di satu saham yang dipasarkan perusahaan Anda, Anda mungkin juga memiliki persediaan perusahaan dalam jumlah besar dalam rencana 401 k Anda Akhirnya, Anda tidak secara langsung mengontrol ukuran Pilihan hibah dan hibah saham lainnya yang Anda terima setiap tahun Tidak biasanya masuk akal untuk menggunakan opsi saham Anda lebih awal tanpa memiliki kesempatan investasi yang jauh lebih baik di tempat lain Ada Oleh karena itu, Anda harus mengkoordinasikan investasi Anda yang lain di sekitar opsi saham Anda. Contoh Usia Anda menunjukkan bahwa Anda harus memiliki sekitar 50 aset investasi Anda dalam ekuitas, di mana 9 seharusnya merupakan saham pertumbuhan perusahaan kecil, 13 harus menjadi saham internasional, dan 28 harus menjadi saham perusahaan besar Asumsikan juga bahwa pilihan Anda terdiri dari nilai aset investasi Anda. Jangan berpikir bahwa Anda memiliki keseluruhan komponen ekuitas yang tercakup dalam nilai pilihan Anda Anda harus menghitung pilihan hanya pada 9 kecil saja. - pertumbuhan perusahaan dan menambah komponen topi internasional dan besar sampai mencapai tingkat yang diinginkan untuk usia Anda. Apa yang Terjadi pada Hibah Saham Anda yang Luar Biasa Bila Anda Pensiun. Imbalan tetap hampir selalu memiliki ketentuan vesting, yang biasanya didasarkan pada pekerjaan Anda yang terus berlanjut. Di perusahaan Anda Begitu Anda pensiun, rencana persediaan Anda akan detail kapan atau apakah vesting berlanjut atau berhenti Pensiun adalah jenis penghentian berdasarkan sebagian besar rencana saham Perusahaan memperlakukan pensiun m Bijih murah hati dari penghentian kerja untuk bekerja di perusahaan lain Patuhi review ketentuan rencana saham Anda untuk peraturan dan definisi yang berlaku untuk pensiun normal dan pensiun dini jika membuat perbedaan ini Kemudian pilih tanggal pensiun yang memaksimalkan jumlah pilihan dan saham yang diberikan. Menurut sebuah survei tahun 2013 oleh National Association of Stock Plan Professionals NASPP, sebagian kecil perusahaan membiarkan pilihan tersebut berlanjut secara normal atau mempercepat vesting pada saat pensiun normal atau dini. Perawatan pada saat pensiun. Pada perusahaan tertentu, ketentuan ini bergantung pada Berapa tahun Anda bekerja di perusahaan sebelum pensiun Misalnya, ketentuan mungkin berlaku setelah Anda bekerja di perusahaan selama 20 tahun Bila Anda mendekati masa pensiun, penting untuk meninjau kembali ketentuan ini dalam rencana stok Anda dan dalam hibah spesifik Anda. Waspada Bahkan jika perusahaan Anda mengizinkan vesting untuk melanjutkan atau mempercepat vesting, segera setelah Anda tidak lagi bekerja Oleh perusahaan Anda, Anda harus menggunakan opsi saham insentif ISO dalam waktu tiga bulan setelah mengakhiri pekerjaan Anda untuk mencegahnya menjadi pilihan saham yang tidak memenuhi syarat NQSOs Karena ISO dikenakan pajak lebih baik daripada NQSO saat Anda menjalankan dan memegang saham, Anda harus melakukan inventarisasi dengan hati-hati. Semua pilihan Anda saat meninggalkan perusahaan Anda Masalah-masalah ini, termasuk peraturan latihan di dan setelah penghentian yang harus Anda ikuti untuk menghindari kehilangan opsi saham yang berharga, dibahas secara rinci di Bagian 2, lihat juga FAQ terkait. Proses perencanaan ini sangat penting saat Anda Mengharapkan opsi saham atau SAR Anda untuk memperhitungkan sebagian besar sarang pensiun Anda Keputusan tentang opsi saham harus dimulai pada saat masing-masing hibah Untuk mencegah agar semua opsi saham tidak jatuh tempo pada saat pensiun, kebanyakan orang harus memulai program olahraga reguler. Pilihan baik sebelum pensiun Ini juga membantu Anda melakukan diversifikasi jika terlalu banyak kekayaan bersih Anda terkait dengan pergerakan di Harga saham perusahaan. Untuk mencegah agar semua opsi saham Anda tidak jatuh tempo pada saat pensiun, pertimbangkan untuk memulai program reguler untuk berolahraga dengan baik sebelum pensiun. Setiap saat, beberapa strategi latihan pilihan telah muncul sebagai pajak yang masuk akal, terlepas dari apakah Anda menyimpan atau Menghabiskan hasil pilihan Namun, jangan sampai pajak saja mengendalikan pengambilan keputusan Anda Meskipun Anda harus hati-hati mengevaluasi implikasi transaksi pajak, jangan lewatkan ekonomi umum Hal ini sulit dilakukan karena sulitnya memprediksi dengan tingkat apa pun. Ketepatan nilai masa depan saham perusahaan Anda atau biaya peluang yang hilang dari investasi alternatif untuk keuntungan Anda. Jadi, walaupun konsekuensi pajak dari strategi yang direncanakan oleh pajak cukup mudah dihitung, ekonomi jangka panjang tidak akan pernah terjamin. Beberapa saran perencanaan disajikan untuk menjelaskan hasil pajak dan tidak berusaha merekomendasikan strategi yang ditawarkan. Selain itu, Anda perlu mempertimbangkannya Tentang fakta dan keadaan yang unik sebelum melaksanakan salah satu saran berikut. Bila Anda bermaksud menerapkan ISO dan memegang saham, biasanya berhati-hatilah untuk menghindari AMT pajak minimum alternatif bila memungkinkan. Hal ini memerlukan perencanaan dan penyetelan yang baik. Jika AMT tidak dapat dihindari, Namun, karena ISO yang berharga sudah kadaluarsa, AMT harus diulang secepat mungkin di tahun-tahun berikutnya dengan menggunakan kredit AMT Anda kemudian harus menyimpan dua set catatan untuk melacak basis pajak reguler dan yang lainnya melacak basis AMT Saham yang diperoleh setiap tahun melihat FAQ terkait pada kredit AMT Selain itu, jika Anda meninggal dengan kredit AMT yang tidak terpakai, kredit yang tidak terpakai tidak terbawa setelah kematian bagi warisan atau penerima manfaat Anda. Anda harus merancang strategi latihan opsi yang meminimalkan keseluruhan AMT yang dibayarkan Sehubungan dengan penerapan ISO melihat FAQ terkait untuk berbagai strategi Salah satu strategi yang populer adalah menerapkan ISO yang cukup setiap tahun untuk menghindari pemicu AMT melihat hal yang terkait. FAQ mengenai teknik ini Stok yang diperoleh dengan menjalankan pilihan harus disimpan, jika mungkin, untuk periode holding yang diperlukan dua tahun dari tanggal pemberian dan satu tahun dari tanggal pelaksanaan Setelah itu, persediaan, untuk peningkatan penuh selama latihan Biaya, dapat dijual sesuai kebutuhan dengan tingkat keuntungan modal jangka panjang yang menguntungkan. Strategi lain bagi mereka yang ingin melakukan diversifikasi melibatkan pilihan berolahraga dan penjualan pada tahun-tahun berikutnya Ini adalah program latihan ISO yang lebih agresif Di bawahnya Anda menerapkan ISO dan memberikan AMT setiap Tahun Segera setelah Anda menyimpan saham untuk periode holding satu tahun yang disyaratkan dengan asumsi periode holding dua tahun dari hibah sampai penjualan juga terpenuhi, Anda menjualnya untuk keuntungan modal jangka panjang Anda mengulangi pola ini setiap tahun sehingga masing-masing Tahun mencakup latihan ISO dan penjualan saham yang diperoleh dengan latihan ISO tahun lalu. Strategi ini bekerja paling baik bila Anda ingin melakukan diversifikasi sejumlah besar saham dari waktu ke waktu, memenuhi jangka waktu holding jangka panjang, dan s Ell saham setiap tahun dengan tingkat keuntungan modal yang menguntungkan Kerugian utamanya adalah membayar AMT setiap tahun saat ISO dijalankan. Meskipun beberapa AMT dapat diraih pada tahun berikutnya ketika saham terjual, Anda mungkin tidak akan pernah benar-benar menutup jumlah AMT penuh. Yang Anda bayar Lihat FAQ terkait tentang penjualan saham ISO yang memicu AMT. Nonqualified Stock Options NQSOs. Anda mungkin ingin menunggu untuk melatih NQSOs Anda jika Anda yakin bahwa nilai saham akan terus dihargai sampai akhir masa opsi Sementara itu, Mungkin uang yang Anda gunakan untuk menggunakan opsi dan menahan saham akan menghasilkan tingkat pengembalian yang lebih baik di tempat lain. Selain itu, spread ketika Anda menerapkan NQSOs akan dikenakan pajak, sehingga tumbuh menjadi pajak ditangguhkan sampai Anda berolahraga Oleh karena itu, sedikit atau tidak Pajak atau keuntungan ekonomi akan datang dengan menggunakan opsi sebelum tanggal kadaluwarsa dan membayar pajak lebih awal dari yang diperlukan Kecuali Anda memiliki pertimbangan lain, seperti kebutuhan uang tunai dari exer Cising dan segera menjual, atau iming-iming investasi yang lebih menjanjikan untuk keuntungan, Anda umumnya tidak memiliki insentif untuk latihan awal. Saham yang dibatasi keamanan dan RSU dapat menjadi penting saat Anda mendekati masa pensiun. Stok Terbatas dan RSU. Ada sebuah Persepsi bahwa saham terbatas dan unit saham terbatas RSU memiliki nilai lebih daripada opsi saham karena mereka senantiasa memiliki nilai layak, walaupun sahamnya turun, opsi saham, di sisi lain, dapat kehilangan semua nilainya jika harga perdagangan turun di bawah harga pelaksanaan. Keamanan yang ditawarkan oleh saham terbatas dan RSU menjadi lebih penting lagi jika Anda mendekati pensiun. Selain itu, jika perusahaan Anda membayar dividen, Anda biasanya menerimanya di sepanjang jalan atau di vesting. Namun, opsi saham memiliki potensi kenaikan lebih besar dan dengan demikian dapat menghasilkan kekayaan yang lebih besar. Dari pada stock terbatas dan RSU Selain itu, opsi saham memberi Anda kontrol lebih besar bila Anda mengenali penghasilan kena pajak dan umumnya memberikan ta lebih lama X penangguhan dari pada stock terbatas dan RSU, yang biasanya menjadi kena pajak saat vesting dalam waktu empat tahun sejak hibah, lihat FAQ yang relevan mengenai perpajakan saham terbatas. Kontras ini dengan opsi saham, yang umumnya berakhir 10 tahun dari tanggal pemberian dana. Idealnya, portofolio investasi Anda akan Berisi pilihan stock dan stock yang terbatas. Hasil yang diakui dari penggunaan NQSOs atau SARs, disposisi yang mendiskualifikasi ISO atau ESPP, dan vesting stock terbatas sering disertakan dalam pendapatan total Anda untuk tujuan menghitung jumlah yang dapat Anda sumbangkan ke perusahaan Anda. 401 k rencanakan konfirmasikan ini dengan perusahaan Anda Sumbangan karyawan ke rencana 401 k dibatasi sampai 18.000 pada tahun 2016 Mereka yang berusia di atas 50 tahun dapat menambahkan tambahan 6.000 per tahun, dengan kontribusi seluas mungkin 24.000 pada tahun 2016. Latihan penyerangan atau pembekuan stok terlarang Memungkinkan Anda untuk menyumbangkan lebih banyak uang untuk rencana 401 k Anda. Oleh karena itu, kompensasi saham mungkin memberi Anda lebih banyak uang untuk berkontribusi pada 401 kp Anda Jika jumlah sumbangan Anda didasarkan pada persentase kompensasi Anda dan 2 iuran tahunan Anda biasanya di bawah maksimum tahunan Anda harus mengonfirmasi situasi Anda dengan administrator 401 k Anda. Jumlah pendapatan tahunan yang menentukan kelayakan Anda untuk berkontribusi pada Roth IRA disebut dimodifikasi pendapatan kotor yang disesuaikan MAGI Ini adalah AGI pendapatan kotor reguler Anda yang disesuaikan dengan beberapa perbedaan, misalnya pendapatan dari konversi Roth IRA tidak dihitung dalam MAGI Jika MAGI Anda melebihi batas pendapatan Roth untuk pengembalian pajak Anda, Anda Kehilangan kemampuan untuk berkontribusi pada Roth IRA Namun, Anda masih dapat mengubah IRA tradisional menjadi Roth IRA, dengan menggunakan keuntungan dari kompensasi saham Anda untuk membayar pajak melihat artikel tentang konversi Roth di tempat lain di situs web ini. Untuk tahun pajak 2016 Batas kontribusi untuk Roth IRA adalah 5.500 untuk orang di bawah 50, dan 6.500 untuk orang yang berusia 50 atau lebih sebelum akhir tahun Agar memenuhi syarat untuk mendapatkan kontribusi maksimum Ion pada tahun 2016, pengikat bersama yang sudah menikah harus memiliki MAGI 184.000 atau kurang, dan pengotor tunggal harus memiliki MAGI sebesar 117.000 atau kurang. Rentang fase untuk kontribusi parsial meluas dari sana sampai batas pendapatan 194.000 untuk pengikat bersama yang sudah menikah hingga 132.000 untuk satu orang Penyokong, di luar kontribusi yang tidak diijinkan. Alert Sampai dengan batas akhir dari pengembalian pajak 2016 Anda pada bulan April 2017, Anda dapat memberikan kontribusi yang masih berlaku untuk tahun pajak 2016. Publikasi IRS 590-A memiliki lebih banyak informasi. Untuk tahun pajak 2017 Batas kontribusi untuk Roth IRA adalah 5.500 untuk orang di bawah 50, dan 6.500 untuk orang yang berusia 50 atau lebih sebelum akhir tahun Agar memenuhi syarat untuk mendapatkan kontribusi maksimum pada tahun 2017, pengadu bersama yang sudah menikah harus memiliki MAGI sebesar 186.000 atau kurang , Dan satu filers harus memiliki MAGI 118.000 atau kurang Rentang phaseout untuk kontribusi parsial meluas dari sana sampai batas pendapatan 196.000 untuk filers bersama yang menikah hingga 133.000 untuk satu filers, di luar contr Ibusi tidak diijinkan. Alert Sampai dengan batas waktu pengunduran diri tahun 2017 yang Anda terima pada bulan April 2018, Anda dapat memberikan kontribusi yang masih terhitung untuk tahun pajak 2017. Publikasi IRS 590-A memiliki lebih banyak informasi. Efek hibah saham tergantung pada jenisnya. Dari latihan hibah ISO tidak menghasilkan pendapatan yang termasuk dalam pendapatan kotor AGI yang disesuaikan. Oleh karena itu, jika Anda menerapkan dan memegang ISO, potensi yang dihasilkan AMT pajak minimum alternatif tidak dipertimbangkan. Tetapi jika ISO didiskualifikasi misalnya dengan penjualan atau penjualan hari yang sama Tahun latihan yang sama dan menjadi NQSO, pendapatan diklasifikasikan sebagai pendapatan biasa dan masuk ke NQSO AGI dan hak penghargaan saham selalu menghasilkan pendapatan biasa saat berolahraga, dan RSU stock terbatas selalu melakukannya saat melakukan vesting, kecuali untuk beberapa alasan IRS mengklasifikasikan Pendapatan sebagai kompensasi yang ditangguhkan. Sedangkan untuk IRA tradisional, ketika tidak ada pasangan yang tercakup dalam rencana pensiun di tempat kerja, tidak ada batasan AGI untuk membuat iRA kontribusi yang dapat dikurangkan dari pajak Howeve Jika hanya satu pasangan yang tercakup dalam rencana kerja, peraturan menjadi lebih rumit dan Anda harus berkonsultasi dengan IRS Publication 590.Turning Stock Grant Turun ke Kompensasi yang Ditangguhkan. Pilihan Stock dirancang untuk memberi kompensasi bagi karyawan untuk mendapatkan kinerja pekerjaan daripada memberikan masa pensiun. Oleh karena itu, sebagian besar pilihan saham karyawan akan kedaluwarsa jauh sebelum Anda pensiun. Namun, Anda mungkin tidak memerlukan uang tunai sekarang atau mungkin tidak terburu-buru untuk membayar pajak atas opsi keuntungan saat berolahraga. Dalam situasi yang sangat khusus, Anda mungkin bisa berkonversi. Keuntungan opsi Anda, dengan asumsi Bagian 409A dari Kode Pendapatan Internal tidak menghukumnya Untuk rinciannya, lihat artikel saya Mengkonversi Opsi Saham Anda Spread Ke Kompensasi Tangguhan yang Tidak Menginginkan di tempat lain di situs ini Dengan RSU yang tinggal selama pekerjaan Anda, Anda mungkin memiliki kemampuan untuk menunda Perpajakan sampai pensiun, seperti yang dijelaskan di FAQ lain. Bagian 2 seri ini beralih ke pertimbangan untuk perencanaan Anda di tahun Anda pensiun dari Bekerja. Carol Cantrell adalah seorang perencana, pengacara, dan perencana keuangan BPA dengan firma hukum Cantrell Cowan di Houston, Texas Dia berkonsentrasi dalam perencanaan keuangan untuk eksekutif, keluarga, dan pensiunan, dengan spesialisasi dalam opsi saham, kepercayaan, kemitraan, dan pajak real estat. Dia adalah penulis buku Guide to Estate, Tax, and Financial Planning with Stock Options, yang diterbitkan oleh CCH, sebuah perusahaan WoltersKluwer Bagian dari artikel ini didasarkan pada buku itu. Artikel ini diterbitkan semata-mata untuk konten dan kualitasnya Baik penulis maupun tidak Perusahaannya mengkompensasikan kami sebagai imbalan atas terbitannya. Cetak artikel ini. Simak artikel ini. Selalu, selalu, selalu ingat bahwa mendapatkan opsi saham bukanlah hal yang sama dengan mendapatkan saham. Pilihannya adalah hak, tapi bukan kewajiban, untuk Membeli saham dengan harga tertentu, pada waktu tertentu Sebelum Anda dapat membeli saham - atau menggunakan opsi Anda - Anda memerlukan opsi untuk membeli Anda harus mendapatkan hak untuk membeli saham yang Anda butuhkan. O menjadi hak di saham tersebut. Mengeksekusi pilihan Anda akan menjadikan Anda pemegang saham dan memberi Anda kendaraan investasi dengan potensi pertumbuhan. Meskipun Anda tidak berkewajiban untuk menggunakan opsi, jika Anda memilih untuk mendapatkan saham, berikut adalah beberapa panduan untuk diikuti..Vesting Vesting adalah periode dimana seorang karyawan memiliki kemampuan untuk mewujudkan hak. Saham dianggap dipalsukan saat karyawan tersebut dapat meninggalkan pekerjaannya, namun tetap mempertahankan kepemilikan saham tanpa konsekuensi. Jadwal pembayaran bervariasi dari satu perusahaan ke perusahaan lainnya. Misalnya, karyawan Dari satu perusahaan mungkin berada di dalam 33 persen pilihan mereka setelah setiap tahun bekerja di perusahaan tersebut, sementara karyawan perusahaan lain mungkin mendapat 20 persen pilihan mereka setelah masing-masing lima tahun Di perusahaan teknologi tinggi, jadwal vesting yang khas adalah Sedikit lebih rumit Misalnya, seorang karyawan mungkin 25 persen diberikan setelah enam bulan pertama bekerja, dan kemudian tambahan 2 persen setiap bulan setelahnya sampai semua pilihan Adalah vested. Example vesting schedule, perusahaan non-high-tech. Vesting, company A. Vesting, company B. eighth month of year 4.Mari kita mengasumsikan tiga karyawan hipotetis mulai bekerja pada tanggal 1 Januari 2001 Seseorang bekerja di perusahaan A, satu Bekerja di perusahaan B, dan satu bekerja di perusahaan teknologi tinggi C Sekarang mari berasumsi bahwa ketiga karyawan tersebut meninggalkan pekerjaan mereka pada tanggal 1 Oktober 2003, setelah dua tahun dan sembilan bulan bekerja atau 33 bulan Karyawan di perusahaan A akan menjadi 67 Persen dua tahun penuh kali 33 persen, dan karyawan di perusahaan B akan menjadi 40 persen dua tahun penuh 20 persen Karyawan di perusahaan C akan 79 persen memperoleh 25 persen ditambah 27 kali 2 persen. Latihan Berolahraga adalah saat Anda sebenarnya Membeli stock. Options rencana dirancang untuk mendorong kepemilikan karyawan, dengan teori bahwa ketika karyawan memiliki saham di perusahaan, mereka cenderung membuat keputusan untuk kepentingan terbaik perusahaan dan melakukan pada tingkat yang membantu perusahaan mencapai Tujuannya a D tujuan Pemegang saham memiliki saham terbesar di perusahaan Setelah semua, mereka adalah pemilik Kepemilikan membawa serta tanggung jawab tertentu, seperti pemungutan suara, bersamaan dengan potensi keuntungan dan sisi atas. Pilar memiliki tanggung jawab terbesar, dan berdiri untuk mendapatkan atau kehilangan yang paling banyak. . Pemegang opsi yang tidak dieksekusi. Pemegang opsi yang tidak dieksekusi tidak dieksekusi. Pilihan pemegang saham dieksekusi. Pemegang saham saham yang dijual kembali menjual sahamnya. Jika harga saham meningkat. Jika harga saham menurun. Sering terjadi, di antara karyawan peringkat-dan-arsip, opsi diperlakukan lebih seperti self Rencana bonus yang terarah, di mana bonusnya terkait dengan nilai perusahaan Sebagian besar karyawan yang bukan eksekutif menjalankan pilihan mereka, kemudian menjual saham mereka dalam transaksi yang sama Ini dikenal dengan flipping pilihan. Umumnya, setelah IPO, ada Periode waktu, yang dikenal sebagai periode penguncian, dimana karyawan dibatasi untuk menggunakan opsi saham mereka Aturan periode penguncian dapat berbeda oleh perusahaan dan oleh karyawan dengan N perusahaan Biasanya, periode penguncian adalah 180 hari enam bulan, setelah itu mungkin ada pembatasan tambahan pada pelaksanaan pilihan. Bagian SDM Anda harus memberi tahu Anda bagaimana peraturan berlaku untuk Anda. Mengerti rencana Anda Ada banyak cara perusahaan. Dapat menawarkan opsi saham kepada karyawan, serta berbagai jenis opsi saham Setiap rencana memiliki implikasi pajak dan peraturan yang berbeda yang terkait dengannya. Karyawan beberapa perusahaan mungkin perlu memenuhi persyaratan tertentu setelah melakukan opsi, seperti yang tersisa dengan atasan untuk standar Periode, untuk menjaga persediaan Mungkin juga karyawan hanya akan dapat mempertahankan persediaan mereka selama mereka bekerja untuk perusahaan. Hal ini untuk memastikan loyalitas dan retensi karyawan, setidaknya untuk sementara waktu Jika perusahaan Anda Masih tumbuh dengan cepat, Anda mungkin tidak ingin menjual saham Anda, dan Anda mungkin tetap bersama perusahaan lebih lama untuk merealisasikan lebih banyak keuntungan. Program opsi saham lainnya memiliki lebih sedikit string yang melekat. Implikasi pajak Ations bervariasi berdasarkan berbagai kriteria, seperti apakah Anda memiliki saham atau hanya diberi opsi, atau apakah Anda benar-benar dapat menjual saham yang Anda miliki? Menjadi pemegang opsi saham dan menerapkan opsi itu adalah hal yang berbeda, Dengan berbagai implikasi pajak. Pastikan untuk membaca dengan seksama perjanjian opsi yang diberikan oleh atasan Anda, yang berisi informasi tentang rencana opsi saham Anda mungkin ingin menghubungi akuntan atau perencana keuangan pribadi untuk membantu Anda memahami peluang investasi Anda dengan lebih baik dan memaksimalkan potensi pertumbuhan Anda. , Sambil meminimalkan pertanggungjawaban pajak. Pilih opsi saham Anda Anda hanya dapat menggunakan opsi saham yang bersifat vested Jadi, pada suatu waktu, Anda mungkin hanya dapat menjalankan beberapa saham Anda atau Anda mungkin memiliki banyak pilihan dengan peraturan dan peraturan yang berbeda yang berlaku untuk Masing-masing Ini berarti Anda harus memilih peluang terbaik yang akan membantu Anda memenuhi investasi pribadi dan tujuan keuangan Anda. Misalnya, Anda mungkin Diberi kesempatan untuk membeli sejumlah saham yang telah ditentukan pada satu harga, dan jika Anda memenuhi kriteria pekerjaan tertentu seperti tinggal dengan perusahaan untuk waktu tertentu, Anda mungkin diberi opsi tambahan untuk jumlah saham yang berbeda, ditawarkan di Harga yang berbeda Anda kemudian dapat memilih pilihan mana untuk berolahraga, atau menjalankan semua opsi Anda sekaligus Anda dapat menggunakan pilihan Anda dalam urutan apapun Tidak ada undang-undang lagi yang menyatakan bahwa Anda harus menggunakan opsi sesuai dengan pesanan yang diberikan kepada Anda. Metode pembayaran Awalnya, karyawan perlu membayar uang tunai untuk menggunakan opsi saham mereka Meskipun metode pembayaran ini masih paling umum, beberapa pengusaha telah mulai mengembangkan pengaturan khusus dengan pialang saham dan atau lembaga keuangan untuk memberi alternatif pembayaran kepada karyawan yang tidak memerlukannya. Untuk menghasilkan sejumlah uang tunai untuk berpartisipasi dalam program opsi saham Dalam beberapa kasus, latihan tanpa uang sama sekali dapat dijalankan Rencana Anda Deskripsi atau departemen HR Anda dapat menjelaskan alternatifnya. Selain menghasilkan uang yang diperlukan untuk membayar opsi, bersiaplah untuk membayar dana tambahan untuk memenuhi persyaratan pemotongan untuk opsi yang tidak memenuhi syarat Jumlah pemotongan yang tepat akan didasarkan pada Harga sebenarnya di mana Anda membeli saham. Melatih opsi Setelah Anda menyelidiki peraturan yang terkait dengan rencana opsi saham, dan Anda telah menentukan dengan tepat bagaimana dan kapan Anda ingin menggunakan pilihan Anda, Anda mungkin harus menyelesaikan beberapa dokumen dan Kirimkan ke atasan Anda untuk membeli stock. Never menunggu sampai menit terakhir, ketika pilihan Anda akan berakhir, sebelum bertindak atas kesempatan Idealnya, Anda akan memerlukan cukup waktu untuk memahami apa yang Anda beli dan menentukan peluang terbaik sehingga Anda Akan menguntungkan yang paling finansial Keputusan yang Anda buat akan menentukan berapa besar kewajiban pajak yang akan Anda dapatkan di masa depan.- Jason Rich, kontributor.
No comments:
Post a Comment